En Asterion Industrial Partners, la inversión sostenible y responsable (ISR) nace de su vocación de ser un referente en el sector por hacer las cosas de una manera distinta a los grandes actores financieros. En este artículo contamos cómo, desde TrustMaker, colaboramos en la creación de su política de inversión responsable.
El reto: una nueva política de inversión responsable
La gestora española tiene, por su actividad, un gran impacto de la mejora de las infraestructuras en el desarrollo social y el bienestar, pero, además, cuenta con una fuerte cultura propia, «The Asterion Way», que se materializa en un propósito real, “el poder transformador de la inversión” unos valores que guían su forma de relacionarse y un enfoque ambiental, social y de gobernanza (ESG) totalmente integrado en todas sus inversiones y actividades.
Formalizar esta identidad en una Política de Inversión Responsable, visible a todos los niveles, especialmente para sus inversores, era la mejor manera de pasar del relato a la realidad y marcar la diferencia respecto a otros fondos de inversión.
Metodología, ¿cómo lo hicimos?
Conscientes de su capacidad para influir en la creación de valor sostenible a través de las mejores prácticas de ESG en empresas de su cartera, la nueva Política de Inversión Responsable debía estar alineada con las mejores prácticas y estándares en materia de sostenibilidad, tener en cuenta y redefinir las prioridades o temas materiales ESG y establecer una estructura de gobernanza.
Para hacerlo, definimos una propuesta metodológica cuyo punto de partida era la esencia de la compañía, «The Asterion Way» e incorporaba, en diferentes fases un análisis de:
- Tendencias y perspectivas vinculadas a la Inversión Responsable o Sostenible
- Mejores prácticas en la industria de la inversión
- Recomendaciones marcadas por estándares o guías internacionales sobre ESG como UNPRI (UN Principles For Responsible Investment), Report on Climate Benchmarks and Disclosures from the EU Commission Action Plan on Sustainable Finance, ESG Handbook (WBCSD), SASB materiality matrix, ILPA “Principles 3.0” for Private Equity Industry, GRI Standards o UN Sustainable Development Goals (SDG’s), entre otras.
Resultado
Como resultado de este proceso, se produjeron cambios en el enfoque responsable del proceso de inversión de Asterion que se materializaron en una nueva Política de Inversión Responsable. Un documento que recoge el compromiso público de la gestora de integrar factores ambientales, sociales y de gobernanza (ESG) en la gestión de sus propias operaciones y que aplica a la propia compañía, pero también a los fondos administrados por ella, todos sus empleados y partes directa o indirectamente involucradas en el proceso de inversión.
Enlace a la Política de Inversión Responsable de Asterion
Asimismo, explicita cómo Asterion considera todos los temas ESG relevantes durante las diferentes etapas del proceso de inversión, incluida la evaluación previa, la diligencia debida, la toma de decisiones de inversión, la gestión de activos posteriores a la adquisición y la presentación de informes, así como la identificación y gestión de posibles riesgos ESG, impactos adversos y oportunidades.
Otro punto importante que queda definido en esta Política es la estructura y los procesos organizativos de gobernanza de la ESG en Asterion que garanticen su cumplimiento. El Comité de Inversión (IC), el órgano de decisión final sobre inversiones, cartera y salidas, sujeto a la aprobación final del Consejo de Administración de Asterion, tiene en cuenta los criterios ESG de la misma manera que cualquier otro factor financiero, operativo o estratégico.
Además, en línea con su compromiso con la transparencia y en cumplimiento de la regulación de la Unión Europea sobre divulgaciones relacionadas con sostenibilidad (SFDR), Asterion comunica el desempeño de su cartera en materia ESG a sus inversores a través de la entrega de informes trimestrales y anuales en los que muestra la evolución de varios KPI de los principales impactos adversos de sus inversiones.
Acompañar a clientes en proyectos como este, hacen que desde TrustMaker podamos decir que estamos cumpliendo con nuestro propósito “Building Trust. Building (Good) Business”.
Sobre Asterion Industrial Partners
Asterion Industrial Partners es firma independiente de gestión de inversiones centrada en infraestructuras en el mid-market europeo. Con sede en Madrid y presencia en Londres y París, Asterion combina experiencia transaccional y operativa con un enfoque industrial y una gestión activa de activos dentro de una plataforma independiente y ágil. Asterion aspira a promover la transparencia operativa, las prácticas de inversión responsables, la mejor gobernanza y una cultura sólida tanto en sí misma como en las empresas en las que invierte.